Aave V3 ingin menggunakan DeFi Mainstream

Pembaruan paling penting untuk pemutar DeFi terkemuka

Aave V3 berupaya menghilangkan hambatan masuk, meningkatkan pengalaman pengguna, dan mendorong DeFi ke arus utama. Sejak beralih dari platform pinjaman peer-to-peer yang disebut ETHLend, Aave telah menjadi pembangkit tenaga keuangan terdesentralisasi yang menyumbang lebih dari $22 miliar total Locked Value (TVL) di DeFi hari ini.

Aave adalah protokol likuiditas terdesentralisasi non-keamanan di mana pengguna dapat berpartisipasi sebagai pemasok, peminjam, atau likuidator. Pemasok menyediakan likuiditas ke pasar dan dapat memperoleh bunga atas aset yang disediakan. Pada saat yang sama, peminjam dapat meminjam dengan agunan yang berlebihan dan juga terlibat dalam pinjaman cepat, yang tidak memerlukan agunan yang berlebihan. V3 memungkinkan pengguna untuk mengoptimalkan aset mereka yang diserahkan ke Aave dalam hal pembangkitan hasil dan kekuatan pinjaman.

Meskipun beroperasi di lingkungan multi-rantai di Avalanche dan Polygon, aktivitas inti tetap berada di jaringan Ethereum yang semakin ramai. Dengan demikian, Aave selalu mengikuti perkembangan blockchain Ethereum dan biaya gasnya yang terus meningkat. Pengenalan V3 bertujuan untuk memecahkan masalah ini bagi pengguna dan Aave sendiri. Tim memfokuskan pemutakhiran V3 pada beberapa area penting, termasuk efisiensi modal, optimasi Layer 2, integritas protokol, desentralisasi, dan pengalaman pengguna secara keseluruhan.

Peningkatan lapisan kedua

Popularitas dan peluang yang ditawarkan untuk protokol seperti Aave pada jaringan Layer-2 sangat luas. Namun, salah satu masalah utama adalah bahwa biaya transaksi utama pada Layer 2 berasal dari data koneksi. Calldata adalah lokasi data unik yang berisi argumen fungsi. Ini adalah area yang tidak dapat dimodifikasi dan tidak dapat diubah tempat argumen fungsi disimpan dan sebagian besar berperilaku seperti memori. Untuk mengurangi biaya, Aave V3 menggunakan kontrak Layer-2 yang berbeda pada Arbitrum dan Optimisme yang memadatkan informasi yang diteruskan ke Metode Pool.

efisiensi modal

Efisiensi Modal menggunakan modal yang diinvestasikan paling sedikit untuk memaksimalkan pengembalian ekuitas. Tentu hal ini menjadi dambaan setiap investor. Oleh karena itu, kami melihat peningkatan Aave di area ini sejak dini. Tujuan utama Aave V3 adalah untuk menghasilkan pengembalian yang lebih besar bagi penyedia likuiditas.

Seperti disebutkan, Aave memiliki sekitar $ 22 miliar yang terkunci dalam kontrak pintarnya, yang sebagian besar tidak aktif, menghasilkan pendapatan bagi penyedia likuiditas dari aktivitas pinjaman. Hasilnya aman dan stabil, tetapi Aave merasa dia bisa melakukan perbaikan. Memperkenalkan fitur yang memungkinkan pengguna untuk menggunakan kembali modal menganggur tanpa meningkatkan kontinjensi solvabilitas dan tanpa mengalokasikan kembali aset ke dapps DeFi lainnya mengurangi ketergantungan pada jembatan aset, mengurangi risiko kontrak pintar secara keseluruhan.

mode isolasi

Aave memperkenalkan Mode Isolasi, sebuah fitur yang terinspirasi oleh pendekatan MakerDAO terhadap manajemen eksposur. Fitur ini sekarang memungkinkan anggota tata kelola Aave untuk memilih aset mana yang harus terdaftar sebagai dikarantina. Peminjam yang memberikan aset terpisah sebagai agunan tidak dapat menambahkan aset lain ke agunan mereka dan hanya dapat meminjam sekeranjang stablecoin tertentu yang tunduk pada plafon utang.

Portal multirantai

Fitur portal memungkinkan likuiditas mengalir antara pasar Aave V3 melalui jaringan yang berbeda. Versi 3 yang ditingkatkan dari jembatan bersertifikasi tata kelola memungkinkan aToken disalin ke jaringan sumber sambil langsung mencetaknya ke jaringan tujuan. Aset inti Aave kemudian dapat disediakan ke jaringan tujuan dengan cara yang ditangguhkan, dan dilewati ke kumpulan setelah melewati jembatan. Penambahan fitur portal memungkinkan aliran aset yang disediakan antara iterasi Aave yang berjalan di blockchain yang berbeda.

Jembatan adalah fitur yang diperlukan tetapi datang dengan risiko bawaan yang telah menyebabkan ratusan juta dolar dicuri tahun ini. Kasus yang paling menonjol pada tahun 2022 adalah kerentanan Wormhole dan Ronin. Jembatan dipandang sebagai mata rantai yang lemah dalam proses transaksi, meninggalkan token pada risiko yang meningkat untuk sesaat.

Pengenalan Aave tentang jembatan yang disetujui tata kelola menempatkan pengguna Aave di pusat proses pengambilan keputusan. Selain itu, fitur gateway memerlukan sedikit perubahan karena memanfaatkan aToken yang membawa manfaat Aave untuk menyalinnya di jaringan sumber sambil langsung mencetaknya ke jaringan tujuan.

Mode Efisiensi (eMode)

Mode Efisiensi Tinggi, atau eMode, memungkinkan peminjam mengekstrak kekuatan pinjaman tertinggi dari agunan mereka ketika aset yang dipasok dan dipinjam berkorelasi dalam harga, terutama ketika keduanya merupakan cabang dari aset dasar yang sama. Seperti stablecoin yang didukung oleh dolar dan dipatok ke dolar AS.

Manajemen risiko

Aave V3 menghadirkan parameter dan fitur yang lebih kompleks daripada versi Aave sebelumnya. Yang penting, pemilih tata kelola Aave sekarang dapat mengonfigurasi batas pinjaman dan pasokan untuk aset untuk mengontrol seberapa banyak setiap aset dapat dipinjam dan dipasok. Tata kelola Aave juga dapat mengurangi kontrol kekuatan pinjaman aset apa pun hingga 0% tanpa memengaruhi peminjam yang ada.

Selain itu, Aave V3 memperkenalkan kemampuan untuk mengelola Aave untuk memungkinkan entitas memperbarui parameter risiko protokol tanpa melalui pemungutan suara tata kelola untuk setiap perubahan. Entitas ini dapat berupa DAO atau agen otomatis, seperti Gauntlet, yang dapat dibangun di atas fitur dan bereaksi secara otomatis jika terjadi peristiwa tak terduga.

Throughput tinggi, skalabilitas, dan biaya rendah dari jaringan Layer-2 berarti bahwa sebagian besar aset dari Aave yang memulai kehidupan di Ethereum dipindahkan ke Layer-2. Untuk mengurangi beberapa masalah di jaringan Layer-2, V3 memperkenalkan penjaga oracle tingkat lanjut. Fitur ini memperkenalkan masa tenggang untuk memfilter dan menonaktifkan peminjaman di bawah kondisi yang tepat, dan dirancang untuk Layer 2 untuk menangani setiap downtime dari sequencer.

Akhirnya, untuk menyelesaikan sejumlah besar peningkatan manajemen risiko yang inovatif, di V3, mekanisme likuidasi telah ditingkatkan untuk memungkinkan seluruh posisi dilikuidasi ketika hampir bangkrut. Sebelumnya hanya setengah dari posisi yang bisa dilikuidasi setiap saat.

Banyak hadiah dan petunjuk

Di Aave V2, Aave Governance mengaktifkan hadiah penambangan likuiditas melalui saran komunitas, dan meskipun harga bervariasi untuk setiap aset, semua hadiah didenominasi dalam token stkAave.

Aave Protocol V3 sekarang memberi pengguna opsi untuk memiliki beberapa hadiah per token, memungkinkan daftar aset untuk mengaktifkan hadiah insentif tambahan dalam token protokol mereka. V3 juga memungkinkan pengguna untuk mengklaim hadiah untuk akun lain dan mengklaim beberapa jenis hadiah untuk setiap aset dalam satu transaksi, menghemat waktu dan uang pengguna Aave.

Ringkasan Aave V3

Mereka yang baru mengenal keuangan terdesentralisasi mungkin merasa lebih bingung daripada di awal artikel ini. Namun, banyak dari apa yang ditentukan untuk Aave V3 tidak lebih dari proses latar belakang yang dijalankan untuk meningkatkan efisiensi, keamanan, dan kegunaan secara keseluruhan. Untuk sebagian besar, rata-rata pengguna Aave akan mendapatkan layanan yang lebih baik dan tidak perlu terlalu khawatir tentang seluk beluk V3. Singkatnya, pengguna akan mendapatkan lebih banyak pendapatan, lebih banyak keamanan, dan pengalaman pengguna yang lebih baik.

Beberapa fitur di sini sangat keren bagi mereka yang lebih memperhatikan detail, terutama bagaimana Aave akan menggunakan aTokennya untuk menangani aset lintas rantai. Selain itu, menarik untuk melihat perusahaan kuat seperti Aave melakukan segalanya di Layer-2, memfokuskan upaya serius di sana dan bisa dibilang membentuk masa depan DeFi.

Di atas bukan merupakan saran investasi. Informasi di sini adalah murni untuk tujuan informasi. Silakan lakukan uji tuntas dan lakukan penelitian Anda sendiri. Penulis memegang posisi di beberapa cryptocurrency, termasuk BTC, ETH, dan RADAR.